，应当按照以下要求确定初始投资成本。

    一以支付现金取得的长期股权投资,应当按照实际支付的购买价款作为初始投资成本，包括购买过程中支付的手续费等必要支出，但所支付价款中包含的被投资单位已宣告但尚未发放的现金股利或利润应作为应收项目核算，不构成取得长期股权投资的成本。

    例3－1甲公司于20x6年2月10日自公开市场中买入乙公司20的股份,实际支付价款16000万元。另外,在购买过程中支付手续费等相关费用400万元。甲公司取得该部分股权后能够对乙公司的生产经营决策施加重大影响。

    甲公司应当按照实际支付的购买价款作为取得长期股权投资的成本,其账务处理为:

    借:长期股权投资 164000000

    贷:银行存款 164000000

    二以发行权益性证券方式取得的长期股权投资，其成本为所发行权益性证券的公允价值，但不包括应自被投资单位收取的已宣告但尚未发放的现金股利或利润。

    确定发行的权益性证券的公允价值时，所发行的权益性证券存在公开市场，有明确市价可供遵循的，应以该证券的市价作为确定其公允价值的依据，同时应考虑该证券的交易量c是否存在限制性条款等因素的影响；所发行权益性证券不存在公开市场，没有明确市价可供遵循的，应考虑以被投资单位的公允价值为基础确定权益性证券的价值。

    为发行权益性证券支付给有关证券承销机构等的手续费c佣金等与权益性证券发行直接相关的费用，不构成取得长期股权投资的成本。该部分费用应自权益性证券的溢价发行收入中扣除，权益性证券的溢价收入不足冲减的，应冲减盈余公积和未分配利润。

    例3－220x6年3月,a公司通过增发6000万股本公司普通股每股面值l元取得b公司20的股权,按照增发前后的平均股价计算,该6000万股股份的公允价值为10400万元。为增发该部分股份,a公司向证券承销机构等支付了400万元的佣金和手续费。假定a公司取得该部分股权后能够对b公司的生产经营决策施加重大影响。

    本例中a公司应当以所发行股份的公允价值作为取得长期股权投资的成本:

    借:长期股权投资 104000000

    贷:股本 60000000

    资本公积股本溢价 44000000

    发行权益性证券过程中支付的佣金和手续费,应冲减权益性证券的溢价发行收入：

    借:资本公积股本溢价 4000000

    贷:银行存款 4000000

    三投资者投入的长期股权投资，应当按照投资合同或协议约定的价值作为初始投资成本，但合同或协议约定的价值不公允的除外。

    投资者投入的长期股权投资，是指投资者以其持有的对第三方的投资作为出资投入企业，接受投资的企业原则上应当按照投资各方在投资合同或协议中约定的价值作为取得投资的初始投资成本，但有明确证据表明合同或协议中约定的价值不公允的除外。

    在确定投资者投入的长期股权投资的公允价值时，有关权益性投资存在活跃市场的，应当参照活跃市场中的市价确定其公允价值；不存在活跃市场,无法按照市场信息确定其公允价值的情况下，应当将按照一定的估值技术等合理的方法确定的价值作为其公允价值。

    例3－3a公司设立时,其主要出资方之一甲公司以其持有的对b公司的长期股权投资作为出资投入a公司。投资各方在投资合同中约定,作为出资的该项长期股权投资作价4000万元。该作价是按照b公司股票的